भारत में संपत्ति: क्यों आरबीआई ने 20:80 योजना को बाधित किया

भारतीय रिजर्व बैंक ने 20:80 जैसी योजनाओं के साथ शुरू की गई रियल एस्टेट परियोजनाओं के वित्तपोषण से वित्तीय संस्थानों को मना करने का निर्णय भारतीय रियल एस्टेट बाजार में हलचल का कारण बना है। यह निर्णय संपत्ति के सभी हितधारकों पर एक प्रभाव पड़ता है, भारत में, यह खरीदार या विक्रेता हो।     20:80 भुगतान योजना एक है जिसमें खरीदार संपत्ति का 20% हिस्सा चुकाता है और शेष 80% वित्त करता है, जिसके कारण डेवलपर खरीदार की ओर से ब्याज का भुगतान करने देता है।     हालांकि ऐसे प्रस्ताव भारत में संपत्ति के खरीदारों के लिए आकर्षक लग सकते हैं, इसमें जोखिम का एक बड़ा हिस्सा होता है और कुछ मामलों में नुकसान होता है यहां, हमने परिदृश्य की सहायता से 20:80 की योजना के प्रभावों को समझाया है:     उदाहरण के लिए, बिक्री के लिए एक अपार्टमेंट है जो 1,000 वर्ग फीट का भुगतान करता है और रुपए की कीमत पर बेचता है। 4,000 प्रति वर्ग फुट तीन साल की एक निर्माण अवधि के साथ। इस स्थिति में, अपार्टमेंट की कुल लागत रुपयों में आ जाएगी। 40 लाख खरीदार जो पूर्ण अपार्टमेंट की लागत का अग्रिम भुगतान करने का विकल्प लेता है, तो रुपए का भुगतान किया होता। 8 लाख (20%) अपनी जेब से, और शेष रुपए 20 लाख की अवधि के लिए 10 लाख रुपए की प्रचलित ब्याज दरों पर 32 लाख का वित्तपोषण किया जाएगा। खरीदार को फ्लैट की कुल लागत रुपये हो गई होगी। 84.67 लाख, जिनमें से पहले तीन वर्षों के लिए ब्याज घटक रुपये हो गया होता। 9,83,912 अगर खरीदार 20:80 की योजना चुनता है तो रुपए के अग्रिम वितरण के साथ। 8 लाख और रुपए कोई पूर्व ईएमआई के साथ 32 लाख के लिए होम लोन के रूप में वित्तपोषित नहीं है, यह 9, 83, 9 12 बिलर बिल्डर द्वारा दिया जाता है। इसलिए, खरीदार को कुल लागत रुपए होंगे। 74.87 लाख     दो नुकसान हैं, जिनकी खरीदार 20:80 योजना का चयन कर रहा है:     नीचे भुगतान छूट का नुकसान अपफ्रंट वितरण राशि, बिल्डर द्वारा प्रदत्त डाउन पेमेंट प्लान के समतुल्य है; अर्थात ग्राहक एक ही राशि में पूर्ण राशि का भुगतान करता है और बिल्डर उसे 10% छूट प्रदान करता है। ऐसी स्थिति में, खरीदार ने केवल रुपये का भुगतान किया होता। 36 लाख उस रुपए को मानते हुए खरीदार द्वारा 8 लाख का भुगतान किया जाता है और शेष 28 लाख का भुगतान बैंक द्वारा किया जाता है, अपार्टमेंट के लिए स्वामित्व की कुल लागत रुपये में आ जाएगी। 75.0 9 लाख, जो सिर्फ रुपए है 20:80 की एक योजना से 20,000 अधिक यह, बिल्डर पर ब्याज भुगतान की जिम्मेदारी रखने के जोखिम के बिना। ईएमआई योजना के लिए बिल्डर द्वारा लगाए गए प्रीमियम कुछ बिल्डर्स एक अतिरिक्त रुपए का प्रभार लेते हैं। नो-ईएमआई योजनाओं को देने के लिए मूल बिक्री मूल्य के ऊपर 200-300 / - ऐसे मामले में, खरीदार रुपये का नुकसान उठा रहा था। 2-3 लाख, इसी राशि पर अतिरिक्त ब्याज के साथ ऐसी परिस्थितियों में बिल्डर्स के पास बहुत पैसा है, क्योंकि वे मूल बिक्री मूल्य में वृद्धि करके ईएमआई की लागत को ठीक कर पाएंगे, जबकि एक ही समय में खरीदार को डिस्काउंट देने से इनकार कर सकते हैं। इसके अलावा, उन्हें 10.5% (होम लोन) की ब्याज दरों पर भी धन मिलता है, जो कि दर से बहुत कम हो जाता है, जिस पर बैंक उन्हें निधि देते हैं (18-20%) ।     फोटो क्रेडिट: सपोर्टबिज / फ़्लिकर     20:80 के लिए विकल्प चुनने में अतिरिक्त जोखिम:     ईएमआई का भुगतान करने पर बिल्डर द्वारा डिफॉल्ट: यदि ब्याज की चुकौती में बिल्डर चूक होता है, तो खरीदार परेशान हो जाएगा क्योंकि ऋण खरीदार के नाम पर पंजीकृत होगा और उसका क्रेडिट रेटिंग प्रभावित होगा बिल्डरों द्वारा गैर निर्माण: यदि बिल्डर तीन साल की निर्धारित अवधि के भीतर निर्माण करने में विफल रहता है, तो घर खरीदार तीसरे वर्ष के बाद पूरी रकम पर ईएमआई का भुगतान करेगा। हालांकि, अगर खरीदार एक निर्माण लिंक योजना का विकल्प चुनता होता, तो उसका ब्याज भुगतान बहुत कम हो जाएगा।     एक 20:80 की योजना के साथ खरीदी गई फ्लैटों को फिर से बेचना मुश्किल होगा यदि निर्माण समय पर पूरा नहीं हो रहा है, क्योंकि एक नया खरीदार एक असंबंधित अपार्टमेंट की पूरी लागत का भुगतान नहीं करना चाहता है।     उसने कहा, बैंकों को 20:80 योजनाओं के वित्तपोषण को छोड़कर केवल आरबीआई के एक बुद्धिमान निर्णय की तरह लगता है।     अधिक रियल एस्टेट मार्गदर्शन के लिए, PropTiger.com पर लॉग ऑन करें